归朝，拜尚书令，封广德郡公，在长安颐养天年。
夏鹊人回京为中书令，封武乡侯。福建海盗侵袭边境，留守不能制，义民领袖鹿裁率部击退海盗，得万民景仰，地方百姓上万言书，拥戴其为闽王。镇海军节度使何三才严斥鹿裁作乱，遣兵讨伐，兵败建州城外。何三才回师途中，擒浙东观察使岳玲新，尽夺浙东之地。用长子何藏为观察留后。
鹿裁遣使入朝，表明效忠大燕之心，李茂封其为闽王，充海西军节度使。
岭南节度使刘鹗见福建被李茂所夺，心中不安，遣使入朝，请李茂遣使接管岭南。恰逢贵州观察使卢勋病死，黄洞蛮趁机入寇，连陷二十县。李茂决定暂缓接收岭南，诏令荆门、湖南、夔忠，东川，桂、容、邕三经略使出兵平乱。荆门军节度使胡农川暗助洞蛮被人告发，去职，江陵少尹陈孚被推举为留后，上表献版籍，李茂撤荆门镇，以陈孚为江陵府尹、充任荆南观察使。
黄洞蛮之乱，久拖不决，南方各镇叛心又起，迫使李茂不得不更该南征计划，诏令卢桢率蜀军平乱，卢桢兵入贵州，七战七捷，斩黄洞蛮首领黄少卿，平定黄洞蛮之乱，李茂用其为贵州观察使，面授机宜：尽一切可能削弱南方羁縻州，实施改土归流之策。